Asset Workspace #5: Top 3 dự án quản lý tài sản tổng hợp trên blockchain

Tổng quan

Một trong những hạn chế lớn nhất của thị trường tài chính truyền thống là thiếu khả năng tiếp cận kỹ thuật số; phần lớn sổ sách tài chính và giao dịch cuối cùng được thực hiện bởi các tổ chức tập trung. Điều này ngăn người dùng hàng ngày khỏi những thứ như quyền sở hữu tài sản theo phân đoạn, quyền truy cập giao dịch 24/7, quyền truy cập không được phép, chi phí thấp hơn, v.v.

Việc số hóa quyền sở hữu tài sản trong thế giới thực và giá trị của chúng sẽ mang lại giá trị sử dụng đáng kể cho các nhà giao dịch đang tìm kiếm mức chênh lệch giá mà không cần phải sở hữu tài sản thực tế.

Vì lý do đó, các dự án quản lý tài sản tổng hợp trên blockchain ra đời. Trong bài viết hôm nay, chúng ta hãy cùng GFS Blockchain điểm qua top 3 dự án về quản lý tài sản tổng hợp trên blockchain nhé!

*** Bài viết này thuộc chuỗi Series Asset Workspace của GFS Blockchain nhằm nghiên cứu từ căn bản tới nâng cao cũng như tốc độ phát triển hiện tại về lĩnh vực Asset. Tổng hợp các bài viết của Asset Workspace –> Xem tại đây

Top 3 dự án quản lý tài sản tổng hợp trên blockchain

Uma

Thị trường phái sinh có vốn hóa thị trường ước tính là 1,2 triệu đô la vào cuối năm 2020, lớn hơn khoảng 3000 lần so với toàn bộ thị trường tiền mã hóa cộng lại. Việc kết nối thế giới tiền mã hóa với tài chính truyền thống có thể thấy phần lớn hàng tỷ đô la được giao dịch trên toàn cầu hàng ngày chảy vào các giao thức và nền tảng phi tập trung. Điều này không chỉ tốt cho không gian blockchain và DeFi; mà còn có nghĩa là nhiều triệu người trên toàn cầu có thể tiếp xúc với các tài sản mà nếu không biết đến thị trường tiền mã hóa thì sẽ nằm ngoài tầm với.

Các khuôn khổ pháp lý ngày nay là các công cụ phái sinh truyền thống chỉ dành cho các nhà đầu tư được công nhận và tổ chức, có nghĩa là các rào cản gia nhập là quá cao đối với các nhà đầu tư hàng ngày. Vì thế dự án Uma (Universal Market Access) được tạo ra bởi niềm tin chung rằng thị trường tài chính phải tự do, cởi mở và công bằng. Tự do kinh tế được tạo ra bởi một thị trường tự do và mở cho phép mọi người có cơ hội bình đẳng để theo đuổi sự thịnh vượng và xây dựng sự độc lập về tài chính.

Mục tiêu của UMA là cho phép mọi người đạt được hoặc chuyển bất kỳ dạng rủi ro nào một cách liền mạch và an toàn thông qua giao thức UMA để trao quyền cho mọi người tham gia vào một hệ thống tài chính có thể truy cập được trên toàn cầu.

UMA dường như sẽ thúc đẩy sự bùng nổ của việc áp dụng DeFi ở Campuchia bằng cách cung cấp giao dịch tài sản tổng hợp cho bất kỳ ai, ở bất kỳ đâu . Bất kỳ hai đối tác nào cũng có thể thiết kế, tạo hợp đồng tài chính của riêng họ và mã thông báo ERC-20 tổng hợp được thế chấp tùy chỉnh trên chuỗi khối Ethereum với giao thức mã nguồn mở của UMA, an toàn khi biết rằng mọi thứ đều được bảo đảm thông qua các ưu đãi kinh tế (là tài sản thế chấp) và được thực thi thông qua sức mạnh của các hợp đồng thông minh của Ethereum.

Việc yêu cầu hợp pháp trong thế giới tiền mã hóa đã nổi tiếng là khó khăn trong những năm gần đây; tính ẩn danh của người dùng và nhiều nhóm dự án kết hợp với bản chất phi tập trung, không được phép của blockchain có nghĩa là hành động chống lại các tác nhân xấu hoặc các vấn đề có thể tốn nhiều vốn, thời gian và tài nguyên. UMA loại bỏ nhu cầu truy đòi pháp lý và thay vào đó cung cấp một cơ chế không cần sự cho phép, đáng tin cậy để đảm bảo các hợp đồng bằng các biện pháp khuyến khích kinh tế.

Gần đây, UMA đã công bố sự ra mắt của uSTONKS với sự hợp tác của Yam Finance thông qua dự án hợp tác của họ, Degenerative Finance. Đây sẽ là một tài sản tổng hợp theo dõi chỉ số của mười cổ phiếu tăng giá nhiều nhất theo WallStreetBets nổi tiếng hiện nay. Nội dung sẽ theo dõi cảm xúc của cộng đồng r / WSB Reddit và thông qua nỗ lực kết hợp này, cả hai nhóm mong muốn “mang đến cho người dùng DeFi nhiều cơ hội hơn để bày tỏ ý kiến của họ bên ngoài giới hạn của hệ sinh thái tài chính truyền thống”, điều gần đây đã thấy sàn giao dịch Robinhood tạm thời ngừng giao dịch Gamestop do giá cả biến động.

Synthetix

Tài sản tổng hợp rất mạnh mẽ bởi vì chúng cung cấp cho người dùng trên toàn cầu khả năng tiếp cận vô số cơ hội với tất cả các lợi ích của phân quyền và không có cuộc thảo luận nào về tài sản tổng hợp trong thế giới DeFi sẽ hoàn chỉnh nếu không đề cập đến Synthetix. Đây là giao thức DeFi đã bắt đầu tất cả, đi tiên phong trong việc sử dụng các cơ chế đằng sau tài sản tổng hợp và nó là giao thức phái sinh lớn nhất trên chuỗi khối Ethereum với giá trị hơn 916 triệu đô la được khóa bên trong giao thức tại thời điểm viết bài.

Synthetix là một giao thức cho phép phát hành tài sản tổng hợp trên chuỗi khối Ethereum, hỗ trợ tiền tệ fiat, tiền mã hóa và hàng hóa. Ban đầu dự án được ra mắt với tên gọi Havven (HAV), một giao thức stablecoin phi tập trung, sau đó được đổi tên thành Synthetix. Hiện cung dự án cấp cho người dùng nhiều tùy chọn để tạo tài sản tổng hợp và tiếp xúc trực tuyến với tiền tệ trong thế giới thực.

Bằng cách đặt mã thông báo SNX gốc của giao thức, người dùng có thể tổng hợp tài sản của riêng họ trên Mintr dApp; tất cả các Synth được tạo ra bằng cách đặt mã thông báo SNX đều được hỗ trợ bởi tỷ lệ thế chấp 600%, được xác định thông qua quản trị cộng đồng. Các nhà sản xuất được khuyến khích tạo Synths thông qua việc nhận được các quyền đối với một lượng lạm phát cố định cũng như phí giao dịch của chính Synths, nhưng họ cũng phải trả nợ khi họ đúc Synths và để mở khóa các token SNX đã đặt cọc của họ, họ phải đốt một tỷ lệ Synths họ đã đúc.

Các tài sản tổng hợp sau đó có thể được giao dịch trên Kwenta, sàn giao dịch phi tập trung của Synthetix và bao gồm mọi thứ từ tiền mã hóa cho đến các tài sản trong thế giới thực như vàng. Dự án gần đây cũng đã tiết lộ kế hoạch cung cấp các mã thông báo DeFi tổng hợp cho những đơn vị như Aave, Uniswap, Yearn.Finance, Polkadot, REN và Compound.

Sau khi nhận được đầu tư từ một số quỹ nổi tiếng bao gồm Three Arrows Capital, Synthetix đã hoàn thành đợt bán token công khai của họ vào năm 2018 và kể từ đó đã nhận được thêm 12 triệu đô la đầu tư từ các công ty đầu tư mạo hiểm Coinbase Ventures, Paradigm và IOSG.

Trong một động thái thú vị đối với thế giới giao dịch tài sản kỹ thuật số và công nghệ blockchain nói chung, Synthetix được thiết lập là một trong những giao thức đầu tiên chuyển sang giải pháp của Optimism cho vấn đề giao dịch của Ethereum, Optimistic Virtual Machine (OVM) sẽ được khởi chạy trở lại tháng một. Động thái này sẽ giảm phí giao dịch, tăng tốc độ hoàn thiện, cho phép dự án mở rộng quy mô và nhóm đằng sau Synthetix hiện đang lập kế hoạch để thực hiện quá trình chuyển đổi một cách tốt nhất. Việc đặt cược trên Synthetix hiện đã xuất hiện trên mạng chính L2 của Optimistic Ethereum.

Dự án hoạt động thông qua quy trình Đề xuất Cải tiến Synthetix (SIP) cho phép bất kỳ ai trong cộng đồng Synthetix đưa ra các đề xuất cải tiến liên quan đến giao thức. Chúng có thể bao gồm thông số kỹ thuật giao thức cốt lõi, API ứng dụng và tiêu chuẩn hợp đồng. Hiện nay vẫn chưa rõ liệu việc chuyển sang L2 sẽ được đưa vào SIP hay mỗi giai đoạn chuyển đổi phải là SIP của riêng nó.

Mirror Protocol

Mirror Protocol tương tự như Synthetix ở chỗ cả hai đều tạo điều kiện thuận lợi cho việc tạo và giao dịch tài sản tổng hợp. Mirror là một giao thức DeFi cho phép tạo ra các Synthetic Asset được gọi là Mirrored Assets (mAssets).

Mirror được sinh ra với sứ mệnh mang tài sản thế giới thực vào blockchain. Tuy nhiên, đã có một số khác biệt chính giữa cơ chế của Mirror và cách Synthetix đã hoạt động trong lịch sử cho đến thời điểm này. Cần lưu ý rằng Synthetix hiện đang được sửa đổi để làm cho nó giống với Mirror hơn về mặt nhất định.

Việc đúc tài sản tổng hợp (“mAsset”) bằng Mirror dẫn đến việc mở một vị thế nợ có thế chấp (“CDP”), tương tự như Maker. Để tạo ra mAsset, một cá nhân có thể khóa các stablecoin Terra hoặc các mAsset khác làm tài sản thế chấp. Có tỷ lệ thế chấp tối thiểu là 150% và việc giảm xuống dưới ngưỡng này sẽ kích hoạt thanh lý để giữ Mirror. Nếu một nhà giao dịch đào và bán mAsset, họ đang thực hiện một cách hiệu quả vị thế bán đối với tài sản đó. Điều này là do họ sẽ cần mua lại tài sản đó trên thị trường mở để đóng vị thế của mình và lấy lại tài sản thế chấp mà họ đã đăng. Nếu tài sản giảm giá trong thời gian đó, chúng sẽ sinh lời (và ngược lại). Một cá nhân cũng có thể tạo ra mAsset và duy trì sự tiếp xúc, trong trường hợp không có bất kỳ khuyến khích canh tác năng suất tạm thời nào,

Phí giao thức 1,5% được tính khi mọi người đóng CDP của họ là động lực giá trị chính cho mã thông báo MIR ở giai đoạn này, bên cạnh quyền quản lý của nó đối với danh sách tài sản mới. Các phí giao thức này được thu thập , chuyển đổi thành UST và được sử dụng để mua MIR, sau đó được phân phối cho các nhà phân phối MIR

Khi người giàu ngày càng giàu hơn , rõ ràng hơn bao giờ hết, tỷ lệ này nghiêng về phía “1%” các tổ chức tài chính và tập đoàn khổng lồ điều hành các thương hiệu nổi tiếng nhất thế giới.

Một trong những sứ mệnh chính của các dự án DeFi và cộng đồng tiền mã hóa làm nền tảng cho chúng là mở ra cánh cổng để hàng triệu người trên toàn thế giới tiếp xúc với các công cụ tài chính cơ bản. Với một kế hoạch tương tự như kế hoạch của UMA, nhóm đằng sau Mirror Protocol muốn cấp quyền truy cập trực quan vào thị trường tài chính toàn cầu cho những người dùng bị tước quyền sử dụng trên khắp thế giới bị loại khỏi các thị trường quốc tế cụ thể vì nhiều lý do.

Là một nền tảng tài sản tổng hợp, Mirror Protocol cung cấp khả năng tiếp xúc với “mAssets” là các mã thông báo tổng hợp phản ánh các tài sản truyền thống (hiện tại là cổ phiếu của Hoa Kỳ) cho bất kỳ ai trên thế giới có kết nối internet . Được phát hành và chạy trên Terra Network, mAssets được tạo bởi Mirror Protocol phản ánh hiệu quả hành vi của tài sản cơ bản trong thế giới thực. Các tài sản tổng hợp này có thể được giao dịch trên các sàn giao dịch AMM như Terraswap, Uniswap và gần đây là Binance Smart Chain.

Tuy nhiên, khả năng mã hóa bất kỳ thứ gì ở bất cứ đâu với Mirror Protocol, người dùng có thể mã hóa các tài sản trong đời thực như bất động sản, kim loại quý, nghệ thuật hoặc thực sự là bất kỳ hàng hóa và tài sản kém thanh khoản nào khác. Các mAssets do người dùng tạo ra có thể được sử dụng cho nhiều mục đích khác nhau – chúng có thể được giao dịch, nắm giữ hoặc được sử dụng để thêm tài sản thế chấp trong việc tạo mAssets mới.

Hợp tác với BAND Protocol, Mirror sử dụng Oracle của họ để triển khai nguồn cấp dữ liệu giá cho một tập hợp tài sản ban đầu bao gồm cổ phiếu blue-chip, hàng hóa và ETF. Vào tháng 1, dự án hợp tác với Giao thức MASK plug-in web để cho phép giao dịch mAssets với các mạng xã hội lớn như Twitter.

Mirror Protocol được tạo ra bởi Terraform Labs, được thành lập vào năm 2018 và được hỗ trợ bởi các quỹ như Coinbase Ventures, Pantera Capital, Polychain Capital, Galaxy Digital và Arrington XRP Capital. Các sàn giao dịch nổi tiếng như Okex và Binance Labs cũng đã công khai hỗ trợ Terraform Labs.

Tổng hợp chỉ số cơ bản của 3 dự án

Kết luận

Tổng hợp chắc chắn đóng một vai trò quan trọng trong việc mở rộng và áp dụng tổng thể các giao thức và sản phẩm DeFi. Khi nhu cầu phân quyền ngày càng tăng, các giải pháp này sẽ trở nên phổ biến hơn và sẽ rất thú vị khi thấy những giải pháp này trở thành nền tảng phù hợp cho các thế hệ tiếp theo của người dùng DeFi.

Cho dù đó là để mở khóa các công cụ tài chính mới cho thế giới không có ngân hàng, để bình thường hóa các nền tảng giao dịch phi tập trung cho các nhà giao dịch trên phố Wall hay cung cấp các lựa chọn thay thế cho các dự án DeFi muốn xây dựng nền kinh tế bền vững và năng động, các tài sản tổng hợp vẫn ở đây và bối cảnh tương lai sẽ rất thú vị.

*** Hãy cùng theo dõi các bài viết về lĩnh vực Asset trong thị trường Crypto qua các bài viết cập nhật sau này cùng GFS Blockchain thông qua chuyên đề Asset Workspace-> Tại đây

Nếu thấy bài viết hữu ích và muốn trao đổi nhiều hơn với những người có cùng mối quan tâm thì hãy tham gia vào cộng đồng của GFS Blockchain cùng các thành viên khác nhé: