Tổng quan
Từ khóa DeFi 2.0 đang được cộng đồng thảo luận rất sôi nổi trên Twitter – mạng xã hội có cộng đồng người sử dụng và ủng hộ crypto lớn nhất thế giới, vậy Defi 2.0 là gì? liệu chỉ là một cơn sốt theo trào lưu hay thực sự có thể khơi nguồn một xu hướng mới? Cùng GFS tìm hiểu và thảo luận ở bài viết này nhé!
DeFi là gì?
DeFi là viết tắt của Decentralized Finance nghĩa là tài chính phi tập trung.DeFi là một thuật ngữ chỉ các dịch vụ tài chính trên các blockchain công khai. Với DeFi, bạn có thể thực hiện hầu hết những việc mà ngân hàng hỗ trợ như kiếm lãi, vay, cho vay, mua bảo hiểm, giao dịch phái sinh, giao dịch tài sản,… nhưng nhanh hơn và không yêu cầu thủ tục giấy tờ hoặc bên thứ ba. DeFi có tính chất toàn cầu, ngang hàng (có nghĩa là trực tiếp giữa hai người, không thông qua một tổ chức tập trung nào), mở và ẩn danh.
Theo số liệu từ trang thống kê nổi tiếng Defi Llama ngày 18/10/2021, giá trị TVL (tổng giá trị tài sản bị khóa) trong các dự án DeFi đã đạt ATH mới, trên 224 tỉ đô và đang có xu hướng tăng lên không ngừng, tuy có số lượng tài sản cao như vậy, nhưng việc sử dụng lượng tài sản lớn này hiện tại vẫn chưa tối ưu, phần lớn chúng bị khóa và nằm yên một chỗ, không có lưu thông. Do vậy, việc phát triển một xu hướng DeFi mới có thể tận dụng dòng tiền này, đồng thời khắc phục các yếu điểm của DeFi hiện nay được cộng đồng kỳ vọng rất cao và gọi tên là DeFi 2.0.
Vậy Defi 2.0 được kỳ vọng giải quyết những vấn đề gì so với DeFi hiện tại? Chúng ta cùng tìm hiểu ở bài viết này nhé!
*** Tìm hiểu về DeFi -> tại đây
Những vấn đề DeFi 2.0 kỳ vọng giải quyết
DeFi 2.0 hiện tại chỉ là những dự phóng của cộng đồng, chưa có một định nghĩa cụ thể, nhưng chúng ta có thể kỳ vọng các vấn đề mà DeFi 2.0 sẽ giải quyết:
Sử dụng nguồn vốn tối ưu, Tăng tính phi tập trung, tăng khả năng mở rộng, tăng tính an toàn và giảm phí.
Tăng khả năng mở rộng
Rào cản đầu tiên hiện nay đối với người dùng tham gia vào DeFi trên Ethereum chính là lượng phí giao dịch cao trên trời của Ethereum và tốc độ xử lý giao dịch quá chậm.
Để giải quyết các vấn đề về giải pháp mở rộng trên Ethereum, các nền tảng layer 2.0 như Matic, FTM hoặc các cầu nối chuyển tài sản giúp mở rộng hệ sinh thái, đem tài sản từ Ethereum sang blockchain khác, như cách Aurora Bridge làm là rất cần thiết để người dùng sử dụng DeFi và tăng lượng người dùng mới.
Tăng tính phi tập trung thông qua DAO
Vấn đề của DAO trên DeFi hiện tại
Sức mạnh cộng đồng ở DeFi hiện tại vẫn chưa thực sự phi tập trung, tuy phần lớn các dự án DeFi sử dụng DAO để tổ chức và quản lý cộng đồng cho quá trình đề xuất và phân bổ ngân sách. Nhưng thực ra quá trình này lại bị kiểm soát bởi các cá voi dẫn tới việc thao túng kết quả.
DAO hiện tại trong DeFi 1.0 mới chỉ đơn giản là dùng để bỏ phiếu, đây là một sự lãng phí vì tiềm năng của DAO còn có thể ứng dụng nhiều hơn nữa.
***Tìm hiểu về DAO – Tổ chức tự trị phi tập trung -> Tại đây
Tiềm năng phát triển của DAO ở DeFi 2.0
Để hỗ trợ sự phát triển của Defi và các dự án DAO khác, chúng ta sẽ cần:
- Một khuôn khổ quản trị để giúp xây dựng lòng tin và giải phóng sức mạnh từ cộng đồng của mình.
- Layer 2 hoặc những blockchain mới có khả năng cung cấp nhiều chức năng hơn cho cộng đồng để tổ chức và điều hành các hoạt động của cộng đồng.
- Cơ chế chống thao túng từ các cá voi.
Vì vậy, DAO sẽ không chỉ đơn giản là một công cụ để bỏ phiếu như hiện nay, Defi 2.0 hướng tới DAO hoàn thiện hơn, nâng cấp cơ chế quản trị và thực sự tận dụng sức mạnh phi tập trung của cộng đồng.
Sử dụng nguồn vốn tối ưu
Các dự án hiện tại có lượng TVL (Tổng tài sản bị khóa) vào nền tảng cao, và được người dùng coi như là thước đo để đánh giá dự án, việc dự án có lượng TVL cao sẽ đem lại sự tin tưởng hơn.
Vấn đề ở đây là khả năng tối ưu sử dụng lượng tài sản TVL của dự án còn thấp, TVL cao nhưng các tài sản này chỉ được nạp vào chứ không được dự án sử dụng nhiều, gây lãng phí.
DeFi 2.0 hướng tới giải quyết vấn đề này, khiến số tài sản được tận dụng hết sức có thể, sử dụng dòng tiền tốt hơn giúp dự án tăng trưởng bền vững, hạn chế được việc như hiện tại, người dùng sử dụng dự án vì lãi cao -> farm ra token dự án -> xả -> farm -> xả tiếp cho tới khi lãi suất giảm mạnh, không còn hấp dẫn người dùng -> xả toàn bộ, rút farm và tìm dự án mới. Việc dự án tối ưu được sử dụng TVL sẽ hạn chế được vấn đề này.
Tăng tính an toàn
Bảo mật là vấn đề rất quan trọng trong DeFi, với DeFi 2.0 vấn đề này càng cẩn được xử lý kỹ lưỡng hơn. Ngoài rủi ro ở các vấn đề hệ thống như smartcontract bị lỗi, code có bug, ngoài ra việc cân bằng tokenomic cũng cực kỳ quan trọng liên quan tới sự sống còn của dự án.
Nhận định về DeFi 2.0
Từ những vấn đề cần giải quyết trên, mình thấy DeFi 2.0 cần tập trung chính vào việc tối ưu hóa sử dụng TVL của mình, tức là tăng tính thanh khoản, khi giải quyết được vấn đề đem lượng TVL đang bị khóa trên DeFi ra để sử dụng và tối ưu thì chắc chắn vốn hóa của DeFi sẽ tăng mạnh, đồng thời dự án sẽ phát triển mạnh, hạn chế được tình trang người dùng đem dòng tiền mới vào farm và xả rồi từ bỏ dự án như hiện nay.
Một số dự án đổi mới DeFi
Những dự án hưởng lợi nhất từ tối ưu TVL sẽ là DeFi top đầu như Uniswap, Curve hay những dự án mới giúp cải thiện khả năng sử dụng TVL như Abracadabra(SPELL): cho phép sử dụng token làm tài sản thế chấp để vay stable coin của nền tảng là MIM.
Combo MetaPool và Ref Finance trên NEAR, bạn stake NEAR trên Metapool đổi lấy token stNEAR, token stNEAR sau đó farm Ref token trên Ref Finance với cặp stNEAR-NEAR, qua đó được lợi lãi kép Ref token và lãi stNEAR ( 1 stNEAR tăng giá 10% 1 năm khi đổi ra NEAR).
*** Hướng dẫn farm trên Ref Finance và stake trên MetaPool
Rari Capital(RGT): TVL của nền tảng lending trên Ethereum này đã vượt 1 tỉ đô, đẩy giá token RGT lên ATH mới. Giao thức Fuse là giao thức đầu tiên cho phép người dùng tự tạo các pool cho vay với bất kỳ đồng tiền nào, Fuse tạo ra các thị trường cho vay riêng biệt với tính linh hoạt không giới hạn.
Olympus DAO (OHM): cơ chế swap LP token để lấy bond (trái phiếu), bond giúp người dùng có cơ hội mua được token với giá rẻ hơn bình thường, bond còn giúp giảm thiểu rủi ro dính Impermanent loss , qua đó hạn chế tình trạng farm -> xả, giữ chân người dùng, phát triển được hệ thống bằng cách và tạo ra một nguồn thanh khoản bền vững.
Tổng kết
Hy vọng bài viết trên đã giúp bạn có thêm thông tin và những nhận định và xu hướng sắp tới của sự phát triển tiếp theo của DeFi – DeFi 2.0 với kỳ vọng các vấn đề mà DeFi 2.0 sẽ giải quyết:
Sử dụng nguồn vốn tối ưu, Tăng tính phi tập trung, tăng khả năng mở rộng, tăng tính an toàn và giảm phí.
Tham gia cộng đồng GFS Blockchain cùng chia sẻ thông tin và trao đổi thảo luận tại
