Tổng quan

Ngay từ khi thành lập, Kyber Network (KNC) đã là nhà tạo lập thị trường trên chuỗi có lợi nhuận cao. Kyber cũng đã hỗ trợ rất nhiều nhà tạo lập thị trường tham gia vào không gian tài chính phi tập trung (Defi). Với những chuyên gia hiểu biết sâu sắc và giàu kinh nghiệm trong lĩnh vực này, cùng với sự hợp tác với Chicago Defi Alliance, Kyber đã chính thức xây dựng một khuôn khổ hoạt động mới nhằm giúp cho những nhà tạo lập thị trường chuyên nghiệp có thể hoạt động hiệu quả và có lợi nhuận tốt trên chuỗi gọi là KyberPRO đồng thời nó cũng là cầu nối giữa tạo lập thị trường truyền thống và thế giới Defi.

Hôm nay, chúng ta sẽ cùng GFS Blockchain tìm hiểu về KyberPRO để xem nó mang lại những lợi ích gì qua bài viết sau.

 KyberPRO là gì?

KyberPro
Cấu trúc KyberPRO (Nguồn Kyber Network)

KyberPRO là một khuôn khổ end-to-end cung cấp hệ thống thanh khoản đã được chứng minh là mạnh mẽ nhất của Kyber Network (Kyber’s Fed Price Reserve) dành cho việc tạo lập thị trường chuyên nghiệp, cùng với các công cụ, tài liệu kỹ thuật cho phép các nhà tạo lập thị trường dễ dàng bắt đầu và vận hành hoạt động trên chuỗi một cách có lợi nhuận với kiến ​​thức về hợp đồng thông minh ở mức tối thiểu.

Ngoài ra, KyberPRO cũng cung cấp hướng dẫn kỹ càng cho các nhà tạo lập thị trường, giúp họ thiết lập cơ sở hạ tầng phù hợp, giảm thiểu những sai lầm có thể có do thiếu kinh nghiệm và đưa ra bất kỳ hỗ trợ nào mà họ có thể cần.

Ai nên sử dụng KyberPRO?

KyberPRO được thiết kế đặc biệt cho các nhà tạo lập thị trường, bởi các nhà tạo lập thị trường. Mặc dù việc tạo thị trường trên chuỗi cho phép tỷ suất lợi nhuận cao hơn so với các hệ thống ngoài chuỗi và là cách duy nhất để cung cấp tính thanh khoản cho các ứng dụng DeFi phổ biến, nhưng nó có thể phức tạp đối với những người mới tham gia. KyberPRO nhằm mục đích xóa bỏ các rào cản gia nhập đối với các nhà tạo lập thị trường trên chuỗi và giúp họ thu được lợi nhuận nhiều nhất có thể. Bằng cách đáp ứng các yêu cầu cụ thể của họ và hợp lý hóa hoạt động, KyberPRO sẽ tiết kiệm nguồn lực đáng kể cho các nhà tạo lập thị trường trong cả quá trình thiết lập và quản lý dự trữ, giúp tối đa hóa lợi nhuận và tối ưu hóa hiệu suất tổng thể của họ.

Tạo lập thị trường trên chuỗi

Tất cả các hoạt động liên quan đến thanh khoản của Kyber Network đều diễn ra trên chuỗi, từ việc báo giá cho đến việc thanh toán ngay lập tức. Điều này có nghĩa là các nhà tạo lập thị trường phải công bố giá của họ trên chuỗi, có thời gian phản ứng của chuỗi.

Lấy Ethereum làm ví dụ: Ethereum hiện có thời gian khối trung bình khoảng 13 giây, nhưng điều này có thể thay đổi trong khoảng vài giây và đôi khi lên đến một phút. Các giao dịch đang chờ xử lý phải đấu giá với nhau thông qua phí gas để được đưa vào khối được khai thác tiếp theo.

Do đó, với sự biến động của phí gas và thời gian khối thay đổi, không thể tính chính xác thời gian mà mức giá thực có hiệu lực.

Khớp lệnh trên Kyber Network

Kyber Network sử dụng mô hình RFQ trong đó người sử dụng có thể yêu cầu số lượng đơn vị tiền mã hóa mà họ có để đổi lấy loại tiền mã hóa mà họ muốn.

Mạng lưới rà soát tất cả các nguồn dự trữ (nguồn thanh khoản) cho số lượng tiền mã hóa cụ thể mà người sử dụng mong muốn và trả lại tỷ giá từ nguồn dự trữ có tỷ giá tốt nhất. Người sử dụng thoanh khoản có thể xem các nguồn dự trữ vào / ra trong truy vấn của họ. Các nguồn dự trữ này hoặc là các nhà tạo lập thị trường chuyên nghiệp chạy dự trữ của riêng họ (FPR) hoặc các dự trữ tự động để cung cấp thanh khoản.

Hiện tại tất cả các cặp giao dịch trên Kyber Network của mỗi mạng blockchain đều có một đồng tiền định giá. Ví dụ mạng Ethereum sử dụng ETH làm tiền tệ định giá. Khi có một giao dịch tokenA để giao dịch tokenB, có hai giao dịch, tokenA> ETH và ETH> tokenB, diễn ra bên dưới.

Dự trữ Kyber FPR

Kyber FPR là dự trữ dành cho các nhà tạo lập thị trường chuyên nghiệp, với nhiều ưu điểm chính về thiết kế. Nó có một số điểm khác biệt để làm cho hoạt động tiếp thị trên chuỗi trở nên hiệu quả và mạnh mẽ. Có thể mô phỏng hiệu ứng Orderbook mà không cần cam kết hàng trong kho và một số tính năng an toàn.

  1. Logic đặt giá khác nhau:Nguồn dự trữ thanh khoản sẽ cung cấp một mức giá cơ bản và sau đó một hàm có thể được áp dụng cho giá đó thay đổi tùy thuộc vào số tiền tuyệt đối hoặc giá trị giao dịch ròng. Điều này có thể mô phỏng giá theo kiểu sổ đặt hàng trong khi giữ cho việc sử dụng gas để định giá rất thấp.
  2. Sử dụng tồn kho hiệu quả: Mã thông báocó thể nằm trong ví và chỉ có thể được sử dụng khi khớp lệnh. Hàng tồn kho không được cam kết như khi gửi lệnh giới hạn. Sau khi giá được đặt và người mua muốn giao dịch, hàng tồn kho sẽ được kiểm tra.
  3. Tính năng an toàn: Giá có thể được kiểm tra so với giá tiêu chuẩn và bị chặn nếu vượt quá giới hạn đã được định sẵn. Giá có thể được thay đổi theo số lượng giao dịch hoặc theo thay đổi ròng trên mã thông báo mà giao dịch này sẽ mang lại. Một trường TTL có thể được thiết lập để đảm bảo giá sẽ hết hạn nếu vì bất kỳ lý do gì, khoản dự trữ sẽ không thể đẩy giá mới trên chuỗi. Có thể đặt giới hạn của số lượng ròng mỗi khối hoặc giữa các lần cập nhật của mỗi mã thông báo được giao dịch.
  4. Tối ưu hóa phí: Các kho dự trữ có thể thông báo giá cập nhật cho nhiều mã thông báo trong một giao dịch và tối ưu hóa phí đảm bảo rằng những cập nhật đó tốn ít chi phí nhất có thể.

Giao dịch trên chuỗi: Ưu và nhược điểm

Người ta có thể tranh luận rằng giao dịch trên chuỗi có lợi hơn cho người sử dụng thanh khoản (taker). Bất kỳ chiến lược kinh doanh chênh lệch giá nào cũng có ít nhất hai chân và trong thế giới ngoài chuỗi, bạn không bao giờ có thể chắc chắn rằng mình có thể có được cả hai chân mà không bị giảm giá.

Hợp đồng thông minh trên chuỗi có thể kiểm tra các điều kiện giao dịch có mang lại lợi nhuận hay không và do quá trình xử lý tuần tự trên chuỗi, nếu việc kiểm tra là không có lợi nhuận được tạo ra thì sẽ không có giao dịch nào được thực hiện. Ngoài ra, nhiều nhà giao dịch nhanh sẽ tìm kiếm sự tăng giá đột biến trên một sàn giao dịch tập trung chưa được phản ánh trên chuỗi và sẽ cố gắng nắm bắt sự chậm trễ trên chuỗi để kiếm lời.

Mặt khác, có nhiều Dapp nhiều lần ưu tiên thực hiện giao dịch theo giá và cung cấp dòng giao dịch liên tục có thể rất có lợi cho các nhà tạo lập. Điều này có thể bù đắp nhiều vấn đề về độ trễ giá trên chuỗi.

Dự trữ FPR của riêng Kyber là hơn 35 bps một chút tính theo ETH trên mỗi khối lượng giao dịch trong năm 2019. Tỷ lệ lợi nhuận tính theo phần trăm vẫn tương tự nhưng khối lượng cao hơn trong năm 2020.

Do thanh khoản trên chuỗi tốn chi phí, tỷ suất lợi nhuận trên chuỗi cao hơn nhiều và khối lượng ít hơn nên có thể mang lại lợi nhuận đủ lớn để các nhà kinh doanh đưa ra quyết định đầu tư trở thành dự trữ Kyber FPR.

Thông tin của Kyber Network

  • Website: https://kyber.network/
  • Telegram Vietnam: https://t.me/KyberVietnamese
  • Facebook: https://www.facebook.com/kybernetwork
  • Twitter: https://twitter.com/kybernetwork/

Kết luận

Những tính năng mà KyberPRO mang tới cho những nhà tạo lập thị trường cũng như người sử dụng thanh khoản thật tuyệt vời. Không chỉ là giao dịch nhanh chóng, an toàn mà còn mang lại một mức lợi nhuận cao. KyberPro đã và đang giúp cho rất nhiều nhà tạo lập thị trường dễ dàng tham gia vào không gian Defi với thời gian và chi phí ít nhất. Những nghiên cứu, cải tiến công nghệ liên tục của Kyber hứa hẹn còn mang lại nhiều điều bất ngờ trong tương lai.  Nếu thấy dự án tiềm năng và muốn trao đổi nhiều hơn với những người có cùng mối quan tâm thì hãy tham gia vào cộng đồng của GFS Blockchain cùng các thành viên khác nhé:

Hy vọng bài giới thiệu về KyberPRO này sẽ giúp mọi người có thêm góc nhìn mới về Kyber Network (KNC) để tìm hiểu cũng như đầu tư. Và đừng quên theo dõi các bài viết trên website của GFS Blockchain hàng ngày bạn nhé.

0 0 đánh giá
Article Rating